معامله کریپتو هم درست مثل مابقی دارایی های جهان در اکثر پلتفورم های معاملاتی امکانپذیر است.در این مقاله به معرفی معاملات CFD بیتکوین و دیگر رمزارزها خواهیم پرداخت. این نوع از معاملات یکی از بهترین روشهای خرید و فروش ارزهای دیجیتال هستند.
سی اف دی (CFD) چیست؟
CFD مخفف کلمه Contract For Difference است و روشی برای معامله یک داراییست با این تفاوت که نیازی نیست تریدر مالک آن دارایی باشد. سی اف دی، یک نوع محبوب از معاملات مشتقه است که به شما اجازه میدهد افزایش یا کاهش قیمت بازار های جهانی مالی مانند سهام ها، شاخص ها، کالاها و ارز ها را پیش بینی کنید. به واسطه کاربرد این روش میتوانید بر اساس پیشبینی حرکت آتی این دارایی، لوریج بگیرید. به عبارت دیگر ، با استفاده از CFD میتوانید بر روی قیمت یک دارایی شرط بندی کنید.
همانطور که قبلاً هم گفتیم در معاملات آتی یا فیوچرز خریدار و فروشنده متعهد می شوند در یک تاریخ مشخص کالای خریداری شده به خریدار تحویل داده شود. قراردادهای فیوچرز برای بسیاری از دارایی ها کاربرد دارد. به عنوان مثال قراردادهای آتی در شاخص های بورس ، کالا و ارز .
شرایطی را در نظر بگیرید که یک تولید کننده نفت در نظر دارد در یکسال آینده 1 میلیون بشکه نفت تولید کند. نفت تولید شده در 12 ماه آماده تحویل خواهد بود.قیمت فعلی هر بشکه از نفت هم 75 دلار است.تولید کننده قادر است نفت مورد نظر را تولید و از هم اکنون به مدت یکسال آنها را به قیمت فعلی 75 دلار به فروش برساند.
درست است که این نوع معاملات نقاط قوت زیادی دارند و بسیار پر منفعت و سودآور خواهند بود. اما نقاط ضعفی هم دارند. و آن این است که تسویه حساب باید در زمان سر رسید قرارداد صورت گیرد. و اگر پیش بینی یکی از طرفین معامله درست نباشد به ضرر ختم خواهد شد. و اما چاره این مشکل استفاده از معاملات سی اف دیست (CFD ) .
سی اف دی ها روش جدیدی هستند که از سال 1990 به بازار های مالی وارد شدند. معاملاتی هستند که تریدر بدون نیاز به داشتن سهام ، رمزارز و یا کالا از نوسانات قیمت آنها سود میبرد. در این نوع از معاملات تفاوت قیمت در زمان عقد قرارداد با زمان خاتمه قرارداد مورد معامله قرار می گیرد. معامله گران با گمانه زنی درباره ی نوسانات بازار، پیش بینی می کنند که تعداد مشخصی از واحد های سهام افزایش یا کاهش قیمت را تجربه می کنند. و بر همین اساس قرار دادی عقد می کنند.
معاملات CFD در بازار های متفاوت
- CFD کالا مانند شکر، سویا، قهوه، گندم …
- CFD فلزات مانند طلا، نقره…
- CFD انرژی مانند نفت خام برنت، گاز طبیعی …
- CFD شاخص ها مانند نزدک…
- CFD ارز ها مانند دلار کانادا، یورو اروپا…
- CFD سهام ها مانند فیسبوک، اپل، مایکروسافت….
و اما در بازار رمزارزها تریدر بر اساس پیش بینی خود پوزیشن خرید یا فروش میگیرد. که در ادامه مقاله به توضیح آن خواهیم پرداخت .اگر شرایط طبق آنچه پیشبینی کرد پیش برود به سود میرسد. در غیر این صورت پیشبینی او به ضرر ختم خواهد شد.
اصطلاحات معاملاتی
در این قسمت میخواهیم با برخی واژه ها و اصطلاحات مربوط به روش CFD آشنا شویم.
Ask Price : تریدر میتواند CFD را به این قیمت خریداری کند.
Bid Price : تریدر میتواند CFD را به این قیمت به فروش برساند.
Margin : مارجین درصد مشخصی از پولیست که تریدر برای باز کردن یک معامله باید پرداخت کند. برای مثال : اگر مارجین مورد نیاز 20 درصد باشد و بخواهید معامله ای به ارزش 2000 هزار دلار باز کنید، مجبورید 400 دلار به حسابتان واریز نمایید.
Leverage : لوریج یک ابزار معاملاتیست که به شما اجازه میدهد معاملات CFD را با سرمایه ای بیش از آنچه در دست دارید خریداری یا به فروش برسانید. معاملات CFD اغلب لوریج بالاتری دارند. بدین معنا که شما میتوانید با وجود سرمایه ای اندک در حساب خود، سرمایه ای بزرگ تر در بازار را کنترل نمایید. بنابراین تنها کافیست درصد مشخصی از کل سرمایه خود را به حسابتان واریز و سپس معامله مورد نظر را باز کنید. برای مثال شما 100 سهم را کلاً به قیمت 1000 دلار میخرید. یعنی به ازای هر سهم 10 دلار پرداخت میکنید. اگر نسبت لوریج 6:1 باشد ارزش دارایی شما به جای اینکه در اصل همان 1000 دلار باشد به 6000 هزار دلار میرسد.
Stop loss : اوردر حد ضرر هم یک ابزار معاملاتیست که به تریدر این امکان را میدهد تا به حد زیادی جلوی ضرر را بگیرد. یعنی تریدر میتواند از قبل سطح قیمتی که قصد دارد پوزیشن سی اف دی خود را به آن قیمت ببندد را مشخص کند. حد ضرر قابلیتی امنیتیست که اگر بازار بر خلاف آنچه تریدر پیشبینی کرد پیش رفت ، بتوان ضرر را به حداقل رساند.
Limit : تریدر با استفاده از اوردر لیمیت میتواند سطح قیمت را در همانجایی قرار دهد که پوزیشن در آنجا بسته خواهد شد.بنابراین او میتواند قبل از اینکه بازار خلاف حرکت کند به سود برسد.
معرفی معاملات CFD بیتکوین با ذکر مثال
از آنجایی که تریدرها با استفاده از لوریج میتوانند از مشتقات مالی و به ویژه CFD ها سود بیشتری کسب کنند ، در حالی که اصل سرمایه خود را افزایش نداده اند به معاملات سی اف دی محصول لوریج و گاهی هم معامله در مارجین گفته میشود. چرا که سرمایه مورد نیاز برای باز کردن یک معامله و حفظ حاشیه سود آن تنها کسری از کل حجم داراییست.بنابراین لازم نیست تریدر قیمت دقیق یک کوین را پیش بینی کند.
بهتر است این اصطلاحات را با ذکر مثالی در معاملات سی اف دی شفاف تر سازیم. تجسم کنید قیمت خرید بیتکوین( bid price) 27.59 دلار و قیمت فروش ( ask price) آن 27.60 دلار باشد.
سناریو اول:
شما حدس میزنید که در آینده قیمت بیتکوین بالا میرود. پس پوزیشن خرید میگیرید. یعنی به قیمت پایین میخرید و در قیمتی بالاتر میفروشید. در این مثال با 2000 معامله سی اف دی به قیمت 27.60 دلار پوزیشن خرید میگیرید. که معادل خرید 2000 بیت کوین است.
اگر بیتکوین ،مارجین فاکتوری معادل 5 درصد داشته باشد، به این معناست که مارجین شما 5 درصد از کل مبلغ تریدتان است و معادل 2760 دلار میباشد.
(2000 CFDs x $27.6 = $55,200)
خوب فکر کنید همانطور که حدس زده بودید قیمت بیتکوین افزایش پیدا میکند.پس تصمیم میگیرید زمانی که قیمت به 29.60 دلار رسید پوزیشن خود را ببندید. اینجاست که معامله خود را بر عکس میکنید یعنی پوزیشن فروش میگیرید، پس 2000 معامله CFD خود را به قیمت 29.60 میفروشید.
حالا تصور کنید که موقعیت برعکس آنچه پیش بینی کردید شده و قیمت بیتکوین کاهش پیدا کرده. اینجاست که تصمیم میگیرید جلوی ضرر را بگیرید و با استفاده از (stop loss) 2000 معامله CFD خود را به قیمت 26.60 دلار بفروشید. پوزیشن شما 1 دلار بر عکس پیش بینیتان پیش رفته ، یعنی 2000 دلار ضرر متحمل شده اید.
سناریو دوم:
شما حدس میزنید که در آینده قیمت بیتکوین پایین میرود. پس پوزیشن فروش میگیرید. یعنی به قیمت بالا میخرید و در قیمتی پایین تر میفروشید. در این مثال با 2000 معامله سی اف دی به قیمت 27.59 دلار پوزیشن فروش میگیرید.
اگر بیتکوین ،مارجین فاکتوری معادل 5 درصد داشته باشد، به این معناست که مارجین شما 5 درصد از کل مبلغ تریدتان است و معادل 2759 دلار میباشد.
(2000 CFDs x $27.59 = $55,180)
خوب فکر کنید همانطور که حدس زده بودید قیمت بیتکوین کاهش پیدا میکند.پس تصمیم میگیرید با خرید بیتکوین به قیمت 29.60 دلار پوزیشن خود را ببندید. کل سود شما از این معامله معادل 1940 دلار خواهد بود که از طریق فرمول زیر محاسبه میشود:
(27.59- 26.60)*2000
حالا تصور کنید که موقعیت برعکس آنچه پیش بینی کردید شده و قیمت بیتکوین افزایش پیدا کرده و به 29.60 رسیده. برای اینکه جلوی ضرر بیشتر را بگیرید، با استفاده از اوردر حد ضرر، 2000 سی اف دی را به قیمت 29.60 دلار به ازای هرکدام خریداری میکنید. ضرر شما از این معامله معادل 4020 دلار خواهد بود که از طریق فرمول زیر محاسبه میشود.
(29.60–27.59)*2000
جمع بندی مطالب
پس نتیجه میگیریم که اگر معاملات CFD به درستی به کار نروند ممکن است ضرر شما را چند برابر کنند. البته عکس این مسئله هم صادق است. در صورت استفاده صحیح از این نوع معاملات به سودی چند برابری خواهید رسید. پس پیشنهاد میکنیم در هنگام کاربرد معاملات CFD بسیار محتاطانه عمل کنید.
در مقالات بعدی درباره نکاتی که باید در زمان معاملات سی اف دی در نظر بگیرید و به آنها توجه کنید صحبت خواهیم کرد.
