Yearn Finance چیست؟

یکی از مهمترین پروتکل‌های حوزه دیفای،  Yearn Finance است. پروژه‌ای که هدف آن تسهیل دسترسی گسترده مردم به خدمات کشت سود (Yield Farming) و استخراج نقدینگی (Liquidity mining) است. یرن فایننس (Yearn Finance) مجموعه‌ای از برنامه‌های مالی در سیستم مالی غیرمتمرکز (DeFi) را در پلتفرم خود ادغام می‌کند که شامل  وام‌دهی و سرویس‌های بیمه روی بلاک چین اتریوم است. این پروتکل توسط توسعه دهندگان مختلف، به صورت مستقل نگهداری می‌شود و توسط هولدرهای توکن YFI اداره می‌شود. در این مقاله از فکت کوینز به بررسی کامل این پلتفرم جذاب خواهیم پرداخت.

تاریخچه Yearn Finance

Yearn.finance توسط آندره کرونژ در اوایل سال 2020 راه اندازی شد و یک پروتکل مبتنی بر اتریوم است که با هدف دسترسی کاربران به بیشترین بازده از محل سپرده‌های اتر،  استیبل کوین‌ها و آلتکوین‌ها متمرکز است. آندره کرونژ یک برنامه نویس فناوری مالی از آفریقای جنوبی بود که ساخت این پروژه را آغاز کرد.

در ژانویه 2020، آندره اولین نسخه از این پلتفرم را ارائه داد. از آن زمان، Yearn Finance و توکن YFI آن به یکی از 10 پلتفرم بزرگ دیفای در جهان تبدیل شده اند. گفتنی است، یرن فایننس فرآیند کشت سود یا ییلد فارمینگ (Yield Farming) را تسهیل می‌کند.

توکن YFI : توکنی با ارزش صفر!!

YFI توکن بومی پروتکل Yearn.finance است. YFI  به کاربران امکان می‌دهد در مورد اینکه پروتکل به کدام سمت هدایت شود رای دهند. از زمان راه اندازی آن در ماه جولای، YFI به یکی از بزرگترین توکن‌های مبتنی بر Ethereum تبدیل شده است. با توجه به اینکه این پروتکل بر استراتژی‌های کشت سود خودکار تمرکز دارد، از برخی جهات، می‌توانید Yearn.finance را یک ربات تصور کنید که همیشه سعی می‌کند بیشترین بازده را در دیفای اتریوم بیابد.

به گفته آندره، توکن YFI دارای ارزش مالی صفر  است. با این حال، واقعیت این است که ارزش فعلی آن بیشتر از اینهاست. ارزش فعلی توکن YFI را می‌توان با دلایل زیر توضیح داد:

• دارای 30 هزار توکن منحصر به فرد است و از قبل استخراج نشده است.
• استفاده از محصولات ارائه شده توسط پلت فرم ساده است.
• این پروژه چه از نظر فنی و چه در کامیونیتی به طور مداوم در حال رشد و پیشرفت است.
• از تمرکززدایی خوبی برخوردار است (به رغم میزان انتشار پایین آن).

اما فراتر از ارزش خارق العاده آن، توکن YFI همانطور که توضیح دادیم فقط به شما قدرت رای دادن در پلتفرم را می‌دهد و نه چیز دیگر. هم اکنون YFI فورکی به نام DFI.money یا YFII دارد.

[irp posts=”6596″ name=”تفاوت کوین و توکن در چیست؟”]

Yearn Finance چگونه کار می کند؟

همانطور که در ابتدا بحث کردیم، هدف Yearn Finance تسهیل قابلیت کشت سود است. برای این منظور، یرن فایننس از یک سری قراردادهای هوشمند بهره می‌برد که به شما امکان می‌دهد بهترین استراتژی سرمایه گذاری را در استخرهای مختلف استفاده کنید.

 به عبارت دیگر، می‌توانید فضایی که در آن پول سرمایه گذاری کردید را برای مدتی ترک کنید و هنگام بازگشت، بدون نگرانی سود زیادی کسب کنید. از همه بهتر، این سیستم بدون دخالت انسان کار می‌کند و کاملاً غیرمتمرکز است، دلایلی که باعث شده یرن فایننس در بین کاربران از محبوبیت بالایی برخوردار شود.

[irp posts=”10926″ name=”ییلد فارمینگ یا استخراج نقدینگی چیست؟”]

عملکرد Yearn Finance بر پایه شبکه EVM (ماشین مجازی اتریوم) و قراردادهای هوشمند این بلاکچین ساخته شده است. بنابراین همه چیز به کمک قراردادهای هوشمند انجام می‌شود. همه چیز غیرمتمرکز است و مرجع مرکزی متمرکز در آن وجود ندارد. بعلاوه، باید بگوییم که هر یک از توابع یرن فایننس در یک قرارداد هوشمند نوشته شده است. در GitHub، می‌توان دریافت که  کنترل تمام فعالیت‌های این پروتکل بر عهده قراردادهای هوشمند است. عملکرد کلی یرن فایننس ساده است. به عنوان مثال، اگر به وب سایت آن بروید، می توانید رابط کاربری ساده آن را مشاهده کنید:

 

خزانه‌ها (Vaults)

اگر به بخش  Vault در وبسایت بروید، گزینه های مختلفی دارد. خزانه یا Vault ویژگی اصلی این پروتکل است. خزانه به کاربران امکان می دهد رمزارزهای خود را سپرده گذاری (استیک) کرده و سود کسب کنند. وجوه سپرده شده با یک استراتژی (قرارداد هوشمند) مدیریت می‌شود که سعی در به حداکثر رساندن بازده و به حداقل رساندن ریسک دارد.

Vault همچنین کارمزد بالای تراکنش در اتریوم را کاهش می‌دهند. Vault ها از استراتژی هایی استفاده می‌کنند تا بهترین فرصت‌های سرمایه گذاری را به صورت خودکار فراهم کنند.

استراتژی مذکور توسط قراردادهای هوشمند Vault ای که شما انتخاب می‌کنید و به کمک اطلاعاتی که از اوراکل خارجی پروتکل دریافت می‌شود، انتخاب می‌شود.

این استراتژی بسیار شبیه به آربیتراژ است. اما در این پروتکل، پلتفرم Yearn همه کارها را برای شما انجام می‌دهد.

Earn

با انتخاب گزینه ارن “Earn”، می توانید از استخرهای کرو (Curves) برای سرمایه گذاری استفاده کنید. سود پرداخت شده توسط Yearn در این مورد از محل درآمد وام‌های پرداخت شده توسط پلتفرم‌های مختلف مانند dYdX ،AAVE و Compound تامین می‌شود.

اولین محصول Yearn یک جمع کننده وام است. با تشخیص نرخ بهره  این پروتکل‌ها، وجوه به طور خودکار بین dYdX  AAVE و Compound جابجا می‌شوند. کاربران می‌توانند از طریق گزینه Earn به این قراردادهای هوشمند جمع کننده وام، پول واریز کنند. این سرویس، سود کاربران نهایی را به حداکثر می‌رساند. بنابراین Earn بالاترین نرخ سودی را که کاربران می‌توانند برای وام دادن یک دارایی کسب کنند، شناسایی می‌کند.

Zap

تب “Zap” ، مخصوص تبادل ساده توکن‌ها در پلتفرم یرن فاینس است. در این بخش، توکنی را که قرار است مبادله کنید، مقدار آن و توکن را که می‌خواهید در ازای آن دریافت کنید را انتخاب می‌کنید. این گزینه کاربران را قادر می‌سازد تا چندین استخر نقدینگی موجود در Curve.Finance را به داخل و خارج (معروف به “Zapping”) تبدیل کنند. در حال حاضر کاربران می توانند از پنج استیبل کوین (BUSD ، DAI ، USDC  USDT ، TUSD) و “Zap” در یکی از دو استخر (y.curve.fi یا busd.curve.f) در Curve استفاده کنند.

APR

گزینه APR یک محاسبه گر نرخ سود سالیانه است که برای دانستن میزان سود شما در پلتفرم مفید خواهد بود.

Cover

این ویژگی به شما امکان می‌دهد از سرمایه خود با استفاده از زیرساخت Nexus mutual، که از یک سیستم بیمه بلاکچینی برای ایمن نگه داشتن سرمایه کاربران در برابر حوادث هک استفاده می‌کند، محافظت کنید.

امنیت در Yearn Finance

در مقالات قبلی، بحث کردیم که اگرچه فناوری بلاکچین بسیار ایمن است، اما  ضمانت صد درصدی وجود ندارد. نکته مهمی که باید بدانید مربوط به امنیتی است که یرن فایننس می‌تواند ارائه دهد.

یرن فایننس به دنبال این است که یک محصول مطمئن و امن باشد، اما امنیت سیستم مالی غیرمتمکز یا دیفای 100٪ تضمین شده نیست. در Yearn، چندین شرکت ممیزی وجود دارد که گواهی بر کیفیت اجرای آن است، اما باز هم این ضمانتی در برابر حوادث غیرمرقبه نیست. ما در اینجا با نرم افزار سر و کار داریم و لذا باگ‌ نرم افزاری همیشه امری محتمل است.

در پلتفرم‌هایی که  منطق کدهای برنامه نویسی  آنرا نمی‌فهمید و توسعه دهندگان آن وعده‌های غیرممکن می‌دهند سرمایه گذاری نکنید. تحقیق کنید، آموزش ببینید و نقاط قوت و ضعف را بشناسید. Yearn Finance در تمام مدت ثابت کرده است که یک محصول با کیفیت است. اما محتاط بودن و توجه به اخبار امنیتی مربوط به این پروتکل، ضروری است.

مزایا و خطرات Yearn Finance

همانند سایر پلتفرم‌های دیفای، یرن فایننس ما را بین یک سری مزایا و خطرات قرار می‌دهد که اگر بخواهیم از ابزارهای آن استفاده کنیم باید آنها را در نظر بگیریم.

مزایا

• استفاده از آن بسیار آسان است. DeFi همیشه یک فضای بسیار پیچیده بوده است. اما Yearn Finance همه این موارد را برای سهولت کار در نظر گرفته است. هر کسی با دانش ابتدایی مالی می‌تواند بدون مشکلات اساسی از Yearn استفاده کند.
• این پروتکل دائما در حال بهبود و تکامل است. در کمتر از 8 ماه، پروتکل جهش‌های کیفی عظیمی را تجربه کرده است، نه تنها قابلیت‌ها و مزایای آن، بلکه همچنین اطلاعات و کیفیت عملیات خود را بهبود بخشیده.
• این پروژه شفافیت بالایی دارد. تمام قراردادهای هوشمند در GitHub آن ثبت شده است. علاوه بر این، این پروژه به سایر پروژه‌های معروف برای تولید داده‌های با کیفیت (مانند اوراکل های Compound و dYdX) متکی است.

خطرات 

• استراتژی های ییلد فارمینگ در یرن فایننس باعث می‌شود که Vault ها دچار  بدهی شوند. که اگر این بدهی از حد مشخصی فراتر رود، باعث می‌شود که Vault مذکور دارایی‌های موجود در خود را مسدود کند. به این معنا که اگر بدهی یک Vault از حد معینی فراتر رود،  نمی توانید از این Vault پول برداشت کنید. این به استراتژی سپرده گذاری و به دنبال آن Vault مورد نظر بستگی خواهد داشت.
• صندوق‌های مالی Yearn هیچ وقت ممیزی نشده‌اند. تنها چیزی که ممیزی رسمی دریافت کرده است قرارداد هوشمند توکن YFI، اوراق قرضه APR (TAE) و موارد دیگر است. اگر شما یکی از کسانی هستید که فقط به پروژه‌های ممیزی شده اعتماد دارید، پس Yearn Finance مناسب شما نیست.
• بسیاری از متخصصان رشد قیمت توکن YFI را “ناسالم” می دانند و آن را بزرگترین حباب دیفای می‌نامند.
• این پروتکل به شدت به پلتفرم‌های دیگری وابسته است که ممکن است دارای مشکلات جدی امنیتی یا نقدینگی باشند. یعنی اگر یک پلتفرم از کار بیفتد (به عنوان مثال Compound) و Yearn دارایی هایی در آنجا داشته باشد، کاربران Yearn  نیز ضرر می‌کنند.

سخن پایانی

yearn.finance متشکل از از پروتکلهایی است که بر روی بلاک چین اتریوم اجرا می‌شوند و به کاربران امکان می‌دهد سود خود را  از طریق خدمات وام و سپرده گذاری بهینه کنند.

کاربران با قفل کردن توکن‌های خود در قراردادهای هوشمند yearn.finance که با پلتفرم‌های Balancer و Curve DeFi در حال تعامل هستند، توکن‌های YFI را بدست می‌آورند.

yearn.finance از محصولی به نام “ییلد فارمینگ” بهره می‌برد که در آن کاربران ارزهای دیجیتال خود را در برنامه‌های مختلف دیفای قفل می‌کنند تا توکن‌های بیشتری کسب کنند. هرچه تعداد بیشتری دارایی های کاربران در یک برنامه قفل شود، توکن‌های بیشتری به آنها تعلق می‌گیرد. اکثر سرویس‌های yearn.finance به دنبال این هستند که کاربران بتوانند رمز ارز خود را وام دهند یا معامله کنند.

پلتفرم yearn finance در ماه اول فعالیت خود نزدیک به 800 میلیون دلار دارایی را به خود جلب کرده است. که آن را به یکی از سریع ترین پروژه های در حال رشد دیفای تا به امروز تبدیل کرده است.